پیش بینی نوسانات بازدهی سهام شرکت ایران خودرو

مطابق تئوری بازخورد نوسانات، بازده سهام و ریسک آن با هم ارتباط دارند، اما مطابق نتایج مطالعات تجربی در کشورها و بازارهای مختلف چگونگی و میزان این ارتباط متفاوت است.در این تحقیق روشهای مختلف پیش‏بینی نوسان در بازدهی داراییها و دقت آنها مورد ارزشیابی قرار می‏گیرند. برآورد و پیش‏بینی با استفاده از روشهای arma-xrl و garch و garch-c و ریسک متریک و با استفاده از داده‏های هفتگی انجام می‏شود. داده‏هایی که در این تحقیق استفاده می‏شود، قیمت سهام شرکت ایران خودرو و به صورت نرخ رشد قیمت سهام می‏باشد که در خلال سوم فروردین سال هزار و سیصدوهشتاد تا سیزدهم اسفند سال هزار سیصدونود و دو انجام گرفته شده است. نتایج تخمین‏ها و پیش‏بینی‏ها با وجود اثرات arch در رفتار بازدهی سهام ایران خودرو حاکی از برتری الگوی arma-xrl نسبت به مدل دیگر می‏باشد. همچنین نشان داده می‏شود که اخبار خوب و بد اثرات متقارن بر قیمت سهام ایران خودرو دارد.